Disruptor Alert：这四家公司正在颠覆工业界

原标题：Disruptor Alert：这四家公司正在颠覆工业界

COVID-19大流行仅引起人们对所谓第四次工业革命或工业4.0兴趣，换句话说，就是使用数字技术（例如支援Web的设备和工业物联网（IIoT））更有效管理物件。因此，许多工业企业正在购买或投资软件和物联网功能，而纯软件公司正在与工业企业建立关系。这是一个令人兴奋的行业，它将改变投资者对工业领域看法。

成熟工业公司-General Electric和Honeywell

投资者不应很快就将工业软件视为已发展的工业公司的“附加物”。相反，这是它们业务模型的关键部分。

例如，在最近一次演讲中，通用电气（General Electric）数字业务行政总裁Pat Byrne概述了业务角色对GE转型的重要性。他称，根据COVID-19而出现平均应用率，数字化发展走快了三年。因此，GE Digital收入为10亿美元，其中大部分属于电力和可再生能源领域。

举几个简单的例子，连接到GE发电涡轮机或风电涡轮机的IIoT传感器所收集数据，可用于监视和评估实体资产的性能，以更好地预测维修需求。当使用数据分析来建立可行意见，令管理传送及分配电力网格变得容易得多。

因此，数字化将在过渡至可再生能源的过程中扮演关键角色，因为可再生能源产生的可变能源给电网带来了挑战。

对于通用电气来说，不断增长的数字业务，是将电力和可再生能源业务利润率扩大至同行水平，这是投资该股的概念关键部分。因此，数字业务是公司运营不可或缺的一部分。

此外，在GE以外，其他工业巨头也在IIoT解决方案进行大量投资。例如，Honeywell（NYSE：HON）的管理层有意将公司转变成一家软件工业公司。

简言之，Honeywell的建造解决方案使用IIoT收集数据，然后可以进行分析并采取行动。例如，航空公司可利用有关方案降低维修成本和提高燃油效率，来削减成本，而商业物业的业主可以通过节省20％-30％能源，来降低运营成本。

纯软件公司-PTC和Aspen Technology

虽然IIoT是GE和Honeywell未来增长主要驱动力，但投资者可能希望找到拥有更多纯IIoT业务机会的公司，因此PTC和Aspen Technology进入了市场。

PTC目前收入大部分来自核心计算机辅助设计和产品生命周期管理软件业务。管理层认为，在中期而言这些业务将以高个位数的速度增长。但是，其业务真正令人兴奋的部分是IIoT和扩增实景（augmented reality）（AR）。管理层预计，从2019年到2024年，有关解决方案的复合年增长率将达到26％和60％。

简言之，PTC的IIoT解决方案将公司的实物资产与数字世界（工业4.0核心）联系起来，并帮助用户更好地监控设备性能。同时，PTC的AR解决方案，以数字方式呈现现实环境，因此即使现场没有技术人员，也可以对设备进行监控和维修。

同样，这是一个可以显著提高盈利能力的解决方案。因此，市场预计PTC至少在未来几年内收入将以约15％速度增长。

Aspen Technology是一家有趣的公司。它是process工业所需资产优化软件的领导者。用简单英语来说，公司提供了软件解决方案来分析和评估化学加工厂或炼油厂的功能。

此外，石油和天然气工程公司、建筑公司使用Aspen解决方案，为客户开发解决方案。鉴于这类加工厂往往每天都会产生大量收入，因此必须减少停机时间和/或让工程公司将工厂交予客户立即使用。Aspen的智能解决方案可以帮助公司做到这一点。

买什么股票？

上述四家公司本身都具有吸引力，它们都将永久改变工业发展。但是，如果你正在寻找纯粹的工业4.0投资概念，那么PTC和Honeywell就是最好的选择。GE Digital当然会帮助GE，但是要想到买这股，你需要对GE Aviation前景感到满意。

Aspen Technology非常有趣，但目前的市盈率为42倍，意味着若出现任何利润失望，容许错误空间很细。对任何在2020年石油和天然气有较高敞口的公司来说，Aspen亦是其中一间要列入观察名单。

Honeywell Forge是购买Honeywell的另一个原因，该公司的管理层令公司有好定位，可利用COVID-19后任何机会。最后，从疫情中导致有关工业4.0任何投资，PTC都可以从中获利，而且公司长期驱动因素看起来也很合适。